Liigkasuvõtmine on vahend inimeste orjadeks muutmiseks

2024 Autor: Seth Attwood | [email protected]. Viimati modifitseeritud: 2023-12-16 16:03

Kapitalismi Venemaal võib kõigi teiste nimede kõrval nimetada ka liigkasuvõtjaks. Diagnoos valmistab pettumuse: samal ajal kui ametnikud on mures "majanduskasvu määrade pärast", annab elanikkond pankadele viimast raha

Kapitalismi, mis hakkas Venemaal ehitama ligi kolmkümmend aastat tagasi, kutsutakse erinevalt: "bandiit", "komprador", "metsik", "perifeerne", "oligarhiline" jne. Kõiki ülaltoodud definitsioone tagasi lükkamata annan veel ühe: "liigakasuvõtjakapitalism".

99% kõigist kaasaegse Venemaa sotsiaal-majanduslikest probleemidest on tingitud just meie riigis juurdunud kapitalismi liigkasuvõtmisest. Liigkasuvõtmine on tavaks tähendada laenude ja laenude väljastamist, mida ei maksta ette. Enamasti kõrge protsendi tõttu. Ja mõnikord ka laenuvõtja tahtliku maksejõuetuse tõttu. Kõik lõpeb võlgniku vara sundvõõrandamise ja/või "võlaorjaks" muutmisega.

Ma ei hakka rääkima liigkasuvõtmisest üldiselt (kui globaalsest nähtusest). Sellel teemal olen kirjutanud raamatu "Intressidest: laen, kohus, hoolimatu", mis ilmus juba 2011. aastal. Venemaa liigkasuvõtjate laenude süsteemi esindab kahetasandiline pangandussüsteem (Vene Föderatsiooni keskpank ja kommertspangad) pluss mikrokrediidiorganisatsioonid.

Peamised laenu- ja laenusaajad on pangad ise (pankadevaheline laenuturg), mittefinantsorganisatsioonid, avalik sektor ja kodumajapidamiste sektor. Leibkonnad on teie ja mina, üksikisikud, elanikkond.

Pangalaenud eraisikutele Vene Föderatsioonis: kiire dünaamika

Nüüd tahaksin juhtida teie tähelepanu olukorrale Venemaa elanikele laenamisel viimastel aastatel ja eriti sel aastal. Toon välja mõned võtmenäitajad, mis iseloomustavad sellise laenuandmise dünaamikat ja majapidamiste võlgade taset.

Perioodil 2009–2014. Pankade poolt elanikkonnale laenuandmine kasvas pidevalt. Siin on andmed väljastatud laenude mahu kohta (triljonit rubla):

2009 - 2, 6; 2010 - 3, 6; 2011 - 5, 4; 2012 - 7, 2; 2013 - 8, 8; 2014 – 8, 6.

Millalgi 2014. aasta keskel lakkas laenuandmine kasvamast. Eksperdid toovad peamise põhjusena välja USA ja tema liitlaste majandussanktsioonid, mis algasid selle aasta kevadel. Pangad valmistasid end rasketeks aegadeks ja aeglustasid igaks juhuks laenukasvu. Täiendavaks teguriks laenuandmise languse taga oli rubla kursi kukkumine, mille lubas (või provotseeris) Venemaa Pank 2014. aasta detsembris. Kuid mõne aja pärast taastus elanikkonnale laenuandmise kasv taas. Siin on viimaste aastate andmed (triljonit rubla):

2015 - 5, 9; 2016 - 7, 2; 2017 - 9, 2; 2018 – 12, 5.

Juba 2017. aastal ületati 2013. aasta rekordnäitaja ning 2018. aastal kasvas elanikkonnale väljastatud laenude maht eelmisega võrreldes veel 36%. Venemaa meedia nimetas seda "tarbimislaenubuumiks". Pankade poolt väljastatud laenude aastane maht on kümnendiga kasvanud ligi viis korda (täpsemalt - 4, 8 korda). Peamised Venemaa kodanike kasutatavad laenuliigid: hüpoteek; krediitkaartidega; autolaenud; tarbija (erinevate kaupade ja teenuste ostmiseks). Üha suurem osa pangakaardilaenud ja tarbimislaenud ei lähe mitte kauba- ja teenusevajaduse rahuldamiseks, vaid varem võetud laenude tasumiseks, s.o. võlgade refinantseerimiseks.

Laenuintressid - liigkasuvõtja

Nüüd järgmine küsimus: millise intressiga annavad pangad kodanikele laenu? Siin on Venemaa Panga andmed eraisikutele antud rublalaenude kaalutud keskmise intressimäära kohta 2019. aasta mais: laenudel kuni 1 kuu - 15,81%. Ja laenude puhul 1-3 kuud - 14, 40%; 3 kuni 6 kuud - 18, 38%; 6-12 kuud - 15,23%. Paljudes maailma riikides on laenude intressimääradele kehtestatud piirangud ja seal liigitaks sellised intressid "liigakasuvõtlikuks".

Tuletan meelde, et tsaari-Venemaal kahekümnenda sajandi alguses kehtestati maksimummääraks 12 protsenti. Kõik, mis oli ülalt, peeti liigkasuvõtja laenuks ja sellised võlausaldajad olid seadusega karistatavad. Võim kui mantra on juba aastaid hääldanud loitse vajadusest alandada igat tüüpi laenude intressimäärasid (mitte ainult eraisikutele, vaid ka juriidilistele isikutele). Ja midagi pole muutunud."

Siin on Venemaa Panga andmed rublalaenude kaalutud keskmiste intressimäärade kohta 2011. aasta jaanuaris: laenudel kuni 1 kuu - 14,0%; 1 kuni 3 kuud - 19,5%; 3-6 kuud - 31,8%; 6-12 kuud - 30,4%. Jah, üle 1 kuu laenudel on intressimäärad sellest ajast alates langenud. Lühikesed rublalaenud (kuni 1 kuu) aga mitte ainult ei langenud, vaid isegi veidi kasvasid (14,0-lt 15,81%-le). See on tingitud asjaolust, et tänapäeval nõuavad kodanikud ennekõike lühikest aega (kuni 1 kuu). Nad kardavad võtta pikemaid laene ja pangad kardavad ka anda. Tähelepanuväärne on ka see, et suurte pankade laenud on kallimad kui teistelt.

2019. aasta mai seisuga olid 30 Venemaa juhtiva panga rublades nomineeritud laenude kaalutud keskmised intressimäärad järgmised: kuni üks kuu - 17,53%; 1 kuni 3 kuud - 20, 19%; 3 kuni 6 kuud - 17,06%; 6 kuni 12 kuud - 15,66%. Nagu näete, on suurte pankade (nagu Sberbank, VTB, Alfa, Rosbank jt) raha elanike jaoks kallim kui panganduse "eliiti" mittekuuluvad krediidiasutused. Need pankade rahalaenuandjad on lühiajaliste laenude turul monopolistid. Näiteks paljudes riigi kaugemates piirkondades on ainus krediidiasutus, millel on oma filiaalid, Sberbank.

Võlgade ja laenukoormuse kasv

Elanike laenuvõlgnevuste maht võetud laenudelt kasvab kiiresti. Venemaa Panga andmetel oli see 2018. aasta esimese kvartali lõpus 12,5 triljonit rubla. Ja täpselt aasta hiljem, s.o. 2019. aasta I kvartali lõpus kasvas see 15,4 triljoni rublani, s.o. 23,3% võrra. Ja selle aasta 1. mai seisuga (Vene Panga viimased andmed) tõusis see näitaja 15,74 triljoni rublani. Muide, 2013. aasta alguses oli laenuvõlgade maht vaid 8,5 triljonit rubla. Selgub, et veidi enam kui kuue aastaga on võlg peaaegu kahekordistunud. Tegemist on ülikõrgete võlakasvu määradega, eriti seisva majanduse taustal (SKP kasv oli eelmisel aastal Rosstati andmetel 2,3% ja aastatel 2013–2017 ei olnud kasvu peaaegu üldse). Ja ka elanike reaalsissetulekute languse taustal juba mitu aastat. Kui 2018. aasta I kvartali lõpus oli keskmine võlasumma pere kohta 221,8 tuhat rubla, siis aasta hiljem juba 273,6 tuhat rubla.

Need on absoluutarvud. Kuidas on näiteks laenuvõla maht võrreldav leibkondade ametliku sissetulekuga? Venemaa Panga hinnangul moodustas võlg 2017. aasta I kvartali lõpus 23% aastasest sissetulekust ning aasta hiljem oli see kasvanud juba 28%ni (elanikkonna laenukoormuse taseme näitaja). Võlasilmus pangavõlgnike kaelas tõmbub aina rohkem kokku. Selle aasta lõpuks võib ekspertide hinnangul eraisikute laenuvõlgade maht kasvada 16,6 triljoni rublani ja reaalsissetulek valitsuse avalduste järgi 1% võrra (A. Kudrin nimetas aga viimast numbrit “liiga optimistlik"). On ilmne, et aasta lõpuks ületab laenuvõla näitaja aastasissetuleku suhtes 30% taseme. Mõnes piirkonnas ületab laenukoormuse tase juba 50%. Eksperdid peavad sellisteks "juhtideks" Kalmõkkiat ja Tuvat. Üle 40% majapidamiste võla tasemest Tšuvašias, Irkutski piirkonnas.

Oluliseks näitajaks on „pankadele laenuvõlgnevuste osatähtsus töötajate koguarvust“. Selle kümnendi alguses oli see osakaal palju alla 50%. 2016. aasta alguses oli selliseid töötavaid võlglasi juba pooled (umbes 40 miljonit inimest). Ja 2017. aasta alguses on nende osakaal juba ületanud 60% (absoluutarvudes on võlgnike arv 44, 7 miljonit inimest). Eelmisel aastal oli pankadele laenu andnud võlglaste arv ligikaudu 45 miljonit inimest.

Tähelepanuväärne on, et selle aasta alguses ulatus pankade ja kodanike vaheliste laenulepingute arv Vene Föderatsiooni keskpanga andmetel 110,7 miljonini. Selgub huvitav olukord: ühe võlgniku kohta oli laene rohkem kui kaks. Ühendatud Krediidibüroo (OKB) andmetel oli 26% laenuvõtjate koguarvust kolm või enam laenulepingut. Umbes 6% võlgnikest oli üle viie laenu. Sageli otsib inimene uut laenu, et refinantseerida selle abil varem võetud laenude võlgu.

Võlakoorem ehk pingul silmus võlgnike kaelas

Teine murettekitavat olukorda kajastav oluline näitaja on praeguse laenukoormuse tase. See on krediidivõla teenindamiseks tehtud igakuiste kulude osatähtsus eraisikute igakuisest sissetulekust. Krediidiajaloo büroo (NBCH) andmetel oli senise laenukoormuse tase - kõikide laenude igakuiste maksete suhe kuusissetulekusse - 1. aprilli seisuga 23%. Äsja avaldatud S&P aruanne probleemsete laenude olukorra kohta SRÜ riikides toob välja suurema võlakoormuse - 25% (ilmselt peegeldab see hilisemat olukorda). Kuid väärtus 23 või 25% on "keskmine temperatuur haiglas".

Arvud kajastavad krediidivõla teenindamise kulusid kõigi töötavate kodanike sissetulekute suhtes. Ja kui need kulud on korrelatsioonis ainult nende sissetulekutega, kes kasutavad laenu ja kellel on panga ees võlgnevus, siis on see näitaja 44%. Need on Venemaa Panga ametlikud andmed. Ja siin on mõned huvitavad andmed, mille on esitanud United Credit Bureau (OKB). Umbes 8 miljonit inimest tasus eelmise aasta lõpus üle poole oma sissetulekust igakuiste laenumaksete eest. Ja 4% laenuvõtjatest (ligi 2 miljonit inimest) kulutas laenumaksetele üle 90% ametlikust sissetulekust. Ja siin on viimased andmed selle aasta juuni kohta: Maailmapanga ja Rospotrebnadzori küsitluse põhjal kulutab iga neljas võlgnik 75% oma sissetulekust panga võlateenindusele.

Selgub, et isegi keskmine kulutuste tase krediidivõlgade teenindamiseks on täna võrreldav erinevate otseste ja kaudsete maksude tasumise kulude tasemega, mis moodustavad 30-35% tuludest. Seega jätavad riik ja pangad inimese ilma suurema osa sissetulekust.

Saate hinnata. Neil, kellel on pankadele võlgu, on võõrandatud tulu osakaal: 30% (maksud) + 44% (krediidivõlgnevus) = 74%. Heal juhul on inimesel ¼ sissetulekut, mille arvelt on vaja katta eluaseme- ja kommunaalkulud, vajadus riiete, toidu, muude elutähtsate kaupade, aga ka transpordi-, ravi- ja muude teenuste järele. Ilmselgelt õnnestub see vaid vähestel, kelle sissetulekud on riigi keskmisest kordades suuremad. Siin on vaesuse ja viletsuse allikas.

Probleemsed laenud: olukord on murettekitav ja hoolikalt maskeeritud

Kodanikel muutub üha keerulisemaks mitte ainult laenu tagasimaksmine, vaid isegi laenude teenindamine. Isegi Venemaa Panga andmetel ulatus eraisikutele antud probleemlaenud selle aasta esimese kvartali lõpus 1,6 triljoni rublani. See moodustab üle 10% kodanike koguvõlast Venemaa pankadele.

Probleemlaenud – need, mille maksete viivitus ületas 60 päeva. Eksperdid ütlevad, et see arv on tõsiselt alahinnatud. Olen kohanud eksperthinnanguid, mille kohaselt on reaalseid tõrkeid maksetes iga teise laenu puhul (just paljudel pole hilinemine veel ületanud 60 päeva piiri).

Kasvavad raskused eraisikute teenindamise ja veelgi enam laenu tagasimaksmisega. Pangad üritavad eskaleeruvat olukorda maskeerida, varjates seda keskpanga kui pangandusregulaatori eest. Näiteks laenu ümberstruktureerimisega (laenulepingu tingimuste muutmisega). Harvad pole ka juhtumid, kus kliendile väljastatakse samas pangas teine laen, et selle abil esimest refinantseerida.

Kudrin ja Oreškin alles ootavad kriisi, kuid miljonite kodanike jaoks on see juba saabunud

Eraisikute laenude olukord on muutumas kohutavaks. Eile esines riigiduumas arvete koja juhataja Aleksei Kudrin. Ta juhtis tähelepanu ohtlikule tarbimislaenu kasvule Venemaal, mis 2019. ja 2020. aastal võib olla kumbki 20%. Ta ütles, et see võib viia Venemaa Föderatsiooni majanduse kriitilisse punkti. On tähelepanuväärne, et isegi majandusarenguminister Maxim Oreškin hakkas häirekella lööma. Ta on juba korduvalt väitnud, et tarbimislaenu kasvuga kaasnevad Venemaa majanduse languse riskid. Lisaks toob ta välja, et pooled tarbimislaenud on tagatiseta. Ja see on ohtlik ka kommertspankadele.

Keskpanga juht Elvira Nabiullina jääb omakorda rahulikuks, usub, et Venemaa Pank "hoiab olukorra kontrolli all" ja nüüd pole eraisikute laenuandmisel "mulli".

Peab märkima, et Kudrin ja Oreškin nägid täiesti õigustatult jae laenuandmise ohtu. Kuid nad räägivad ainult ohust majandusarengu tempodele, tajuvad seda makromajanduslikuna (ilmselt muretsevad nad eelkõige presidendi maikuu dekreedi majanduskasvu määra käsitlevate direktiivide täitmise pärast).

Kuid juba enne oodatud majanduskrahhi algust satuvad paljud pangakliendid võlalõksudesse. Nende jaoks on kriis juba saabunud. Ja selliseid kodumaise liigkasuvõtmise ohvreid on juba miljoneid. Seda kriisi ei märka nii riigiametnikud kui ka Venemaa Panga juhid. Ja mis puutub asjaolusse, et kõik jae laenud ei ole tagatisega (mille pärast Oreškin on mures), siis pangad saavad eraisikutele võlgu rebida. Aga sellest probleemi "mikromajanduslikust" tasemest räägin ma millalgi järgmisel korral.